9月公募业绩大洗牌，ETF跑赢主动权益，八成基金年内业绩收正

9月底A股的大涨，让公募基金业绩也经历了一轮洗牌。

9月，沪指全月累计上涨17.39%，久违地重新站上3300点。大盘猛涨之下，ETF业绩“霸榜”，大幅跑赢了主动权益基金。全月涨幅前100名的公募基金中，被动指数基金占比超九成，其中金融科技、证券、创业板、软件等主题表现尤为亮眼，多只相关ETF涨幅稳居前列。

得益于月底的行情推动，不少基金一周时间就填平了此前8个月的亏损。据同花顺iFinD数据，截至9月底，年内业绩告负的基金较上月同期减少了近4000只。但从全年表现来看，不少9月大涨的基金还没有真正开始赚钱，如部分软件主题ETF前8个月的超跌，即便9月涨幅近40%，但年内整体业绩仍是亏损状态。

也有部分主动权益基金年内表现出彩。西部利得基金基金经理何奇在管的2只基金包揽了今年前9个月公募基金收益冠、亚军，前9个月，其管理的西部利得策略优选混合、西部利得新动力混合分别录得54.31%、50.19%的收益率，是同期唯二两只年内收益超过50%的公募基金。

9月指数基金跑赢主动权益

经过9月最后一周的全市场狂欢，被动指数股票基金全月收益明显跑赢主动权益基金。据同花顺iFinD数据，9月净值涨幅前100名的公募基金中，超九成为被动指数基金。

从主题来看，金融科技ETF涨幅稳居第一，博时金融科技ETF、华宝中证金融科技ETF、华夏中证金融科技主题ETF占据9月公募基金涨幅前三名，均涨超55%；

紧随其后的是“牛市旗手”券商ETF，易方达香港证券ETF全月涨幅达到45.49%。此外，华富中证证券公司先锋策略ETF等多只证券ETF涨幅近40%，在所有权益基金中位列前茅；

创业板和软件主题ETF表现也十分亮眼，相关主题ETF在9月涨幅前十榜中占近半数席位，华安创业板50ETF、西部利得创业板大盘ETF等多只全月涨超40%；国泰中证全指软件ETF等涨幅也接近40%。

同花顺数据显示，9月，金融科技指数涨幅达到46.39%，创业板指涨37.62%，中证软件指数、证券公司指数涨幅分别达到39.64%、38%。

主动权益基金也大多取得了丰厚收益，全市场5000余只主动权益基金（包含普通股票型和混合型基金）9月几乎全部录得正收益。其中业绩最好的华泰柏瑞新经济沪港深混合，当月收益达到39.33%（以A份额计，下同），抹平了此前8个月超20%的累亏，全年业绩由负转正。

不过，也有少数主动权益基金被突如其来的牛市打了个措手不及，因权益仓位配置低，约50只基金错过了这轮行情，全月轻微亏损。如王帅在管的大成国家安全主题灵活配置混合，9月下跌1.1%，其二季报显示，截至二季度末，权益投资占总资产比例不足1%。

值得一提的是，这批踏空基金中有10只来自鹏华基金，数量最多；多位基金经理如鹏华基金旗下基金经理杨洁雅、刘涛、九泰基金刘翰飞等人，均有不止一只在管基金踏空。

八成基金年内业绩收正

从全年表现来看，据同花顺iFinD数据，截至9月底，全市场显示全年业绩的11000余只公募基金中，近八成年内录得正收益，整体收益中位数为3.07%。

得益于9月底的行情推动，不少基金一周时间就填平了此前8个月的亏损。据同花顺iFinD数据，截至今年8月底，年内收益为负的非货币基金共5800余只，而截至9月底，仅有2000余只。

但值得一提的是，从全年表现来看，很多9月大涨的基金还没有真正开始赚钱。比如，9月涨幅近40%的国泰中证全指软件ETF，今年1～8月累计下跌34%，截至9月底，年内收益率为-8%。如果投资者从年初开始持有这只基金，在9月底的一轮大涨后，仍然尚未回本。截至9月底，软件ETF年内业绩大多仍处于亏损状态。

今年以来，不少主动权益基金表现出彩。西部利得基金旗下基金经理何奇在管的2只基金，包揽了今年前9个月公募基金业绩的冠、亚军。截至9月底，西部利得策略优选混合、西部利得新动力混合分别录得54.31%、50.19%的收益率，且是同期唯二两只年内收益超过50%的公募基金。

从持仓和季报来看，何奇把握住了年内人工智能爆发、贵金属板块大涨、房地产板块反弹等多次机会。其在西部利得策略优选混合一季报中表示，在三月份逐步加大了对上游资源，尤其是贵金属行业的配置比重。受益于同期板块反弹，这只基金今年2～4月累计涨超40%；在二季报中，何奇又表示，周期股和科技成长可能是2024年市场的双主线，将重点关注，并新重仓了多只地产股。9月以来，再次受益于地产板块反弹和牛市行情，这只基金累计涨超15%。

还有不少主动权益基金业绩亮眼，如刘伟伟管理的中欧时代共赢混合发起、雷志勇管理的大摩数字经济混合、李崟管理的招商行业精选股票、罗擎管理的东财数字经济混合，年内收益均超40%。

此外，银行主题基金全年业绩仍然靠前，易方达银行ETF等10余只银行ETF年内涨超30%；受益于港股国央企强势表现，南方恒生中国企业ETF也涨幅居前，年内累计上涨36.28%。

不过，也有部分基金表现差强人意。截至9月底，有2000余只基金年内亏损，其中约140只亏超15%。跌得最惨的金元顺安产业臻选混合，1～9月累计下跌了33.85%。这只基金持仓分散，二季度末前十大重仓股只占股票总市值的12.13%，且行业集中度较低。其基金经理周博洋在管的另一只基金金元顺安优质精选灵活配置混合同样业绩垫底，全年跌超32%，在所有公募基金中位列倒数第二。